Bilan fonctionnel

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  • Publié le : 25 octobre 2010
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Le bilan fonctionnel

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Le bilan comptable est une photographie de la situation d’une entreprise, décrivant ses emplois (ses biens = Actif) et ses ressources (ses dettes = Passif)à une date donnée. Il ne permet cependant pas de mettre en évidence les ressources stables d’une entreprise, ni les emplois nécessaires à l’exploitation.

Le bilan fonctionnel est un bilancondensé qui donne une vision de l’entreprise en terme d’emplois et de ressources. Il permet de déterminer quelles ont été les politiques d’investissement et de financement des années passées. Il estfondé sur la continuité de l’activité de l’entreprise.

Dans un bilan fonctionnel, les ressources et les emplois :
sont évalués à leur valeur d’origine (valeur brute)
sont classés selon le cycle(investissement, financement ou exploitation) auquel appartient leur recette ou dépense d’origine.

Le bilan fonctionnel repose sur la distinction entre cycles courts et cycles longs.
Les cycleslongs d’investissement et de financement : la décision de constituer le capital ou de contracter un emprunt assure le financement de l’entreprise pour plusieurs années. Le capital et les emprunts sontdonc des ressources durables (capitaux stables). La réalisation d’un investissement (immobilisation) fixe pour longtemps l’équipement de l’entreprise. L’investissement est donc un emploi durable (actifstable). Les actifs stables doivent être financés par des capitaux stables.

Le cycle court d’exploitation : Achats - stockage - ventes cycle d’exploitation.
C’est un cycle courtde quelques semaines. Toute décision affectant ce cycle engage l’entreprise à court terme (volume des stocks, durée du crédit consenti aux clients ou celui consenti par les fournisseurs...). L’actifcirculant (stocks, créances clients...) doit être financé par les dettes circulantes (dettes fournisseurs...).

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( Structure du bilan fonctionnel

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( Retraitements à effectuer à...
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