Ethique et investissement social
1928: Exclure les titres de certaines sociétés pour purifier les portefeuilles
Les années 90 : La lutte contre la guerre de Vietnam.
Un fonds socialement responsable a été créé par deux protestants
1983 : application les principes de la catholique.
Les critères (environnement social et gouvernance) issus du principe de développement durable.
+ J’ai de l’argent pour investir. Je contacte la banque pour qu’elle gère mon portefeuille. J’ai de l’argent à placer et la banque me propose OPCVM ou ActioN SICAV (GESTION COLLECTIVE)
Mais on n’intervient pas dans tout ce qui haram halal car contrat d’adhésion. Alors qu’on veut rajouter la couche éthique.
+ Prospectus et documents DANS OPCVM : le prospectus donne tous les informations sur OPCVM, une langue difficiles même pas en français. Les documents commerciaux contiennent des photos c plus faciles au niveau de la langue…
Quand on demande des investissements éthiques, la banque nous assure qu’elle va investir dans le respect de l’éthique. Or, comment savoir que vraiment la banque respecte cela ? Qu’elles sont les règles d’obligations d’informations de l’investisseur ?
Cela dans la gestion collective qu’individuelle. Qui choisit la valeur d’investissement, éthique ou pas ?
Alors que la gestion individuelle repose sur le contrat de mandat. (Droits limites pour donner les instructions a la banque à cause du mandat). La banque demande un peu plus ici, le profil de l’investisseur, ses objectifs….pour adresser une politique de gestion et une stratégie de portefeuille. (Le KYC)
+ Notion de Développement soutenable et développement durable : qu’est ce qui est durable sauf le nucléaire ? Les déchets sont toujours là.
Ethique peut découler d’une certaines moralités mais pas le contraire.

Imaginons un fonds islamique saoudien et un autre islamique malaisien. La gestion ne sera pas la même.
Le mot morale vient de et le mot éthique des grecs
Morale religion et éthique c