Collection les mémentos finance dirigée par Jack FORGET

Gestion de trésorerie
Optimiser la gestion financière de l’entreprise à court terme

Jack FORGET

© Éditions d’Organisation, 2005 ISBN : 2-7081-3250-4

Chapitre 3

Prévoir les besoins en trésorerie
L’horizon de la gestion budgétaire est l’année, durée classique de l’exercice comptable. Le budget annuel de trésorerie représente lui-même la première année du plan prévisionnel de financement. Les prévisions de trésorerie visent à évaluer l’évolution de son solde de la manière la plus précise possible. L’unité de temps requise pour établir cette catégorie de prévision est le mois, la décade, voire la journée.

1. Optimiser les prévisions de trésorerie
1.1 Des prévisions de trésorerie de plus en plus précises et fiables
L’affinage des prévisions devenues de plus en plus précises est la conséquence directe du pilotage du système d’informations comptables et financières par des outils informatiques de plus en plus puissants. De surcroît, les prévisions peuvent être actualisées en temps réel, puisque les nouvelles prévisions résultant de l’introduction de nouvelles données sont élaborées quasi-instantanément. Le tableur
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est l’outil informatique le mieux adapté pour cette catégorie d’application, du moins lorsque les fichiers sollicités sont d’un volume compatible avec sa capacité de traitement.

Attention
La fiabilité des prévisions rend l’élaboration de scénarios alternatifs moins impérative. Mais le cas proposé précédemment montre la grande sensibilité du solde de trésorerie à la modification des paramètres de l’environnement. La trésorerie est le solde ultime du bilan, celui qui mesure in fine la solvabilité de l’entreprise. Toute modification des conditions de l’environnement économique dans lequel l’entreprise est immergée, rétroagit sur le solde de trésorerie.

1.2 Des contraintes spécifiques
Les modèles de gestion optimisée de la