Les Soldes Intermédiaires De Gestion Et La Caf

DEFINITION La capacité d'autofinancement (CAF) est le potentiel de l'entreprise à dégager, de par son activité de la période, une ressource (un enrichissement de flux de fonds). Cette ressource interne pourra être utilisée notamment pour financer la croissance de l'activité, financer de nouveaux investissements, rembourser des emprunts ou des dettes, de verser des dividendes aux propriétaires de l'entreprise et augmenter le fonds de roulement. La CAF est le flux potentiel de trésorerie (sans tenir

SIG...................................................................................................... 26 2.1.1 Introduction ............................................................................................ 26 2.1.2 Les Soldes Intermédiaires de Gestion (ou SIG)..................................... 27 La production de l’entreprise .................................................................. 28 2.2 2.2.1 La production de l’exercice ..............................................

| |La CAF représente l’ensemble des ressources générées par l’activité de l’année et que | |Capacité d’autofinancement |Résultat net + Dotations – Reprises |l’entreprise peut réinvestir. Plus la CAF est élevée, moins l’entreprise aura besoin de recourir | |

LIVRET 40 : DOCUMENTS DE SYNTHESE Concepteur : M. KHZALIL MOSSADDAK ISTA HAY HASSANI LES ETATS DE SYNTHESE Ils portent 5 Etats (selon le modèle normal) qui sont : Le Bilan (BL) Compte de Produits et Charges (CPC) Etat des Soldes de Gestion (ESG) Tableau de Financement (TF) Etat des Informations Complémentaires (ETIC) Ces Etats sont établis à la fin de l’exercice (date d’inventaire) à partir de la balance. En fait il existe deux sortes de balance : La balance avant inventaire

......................................................... 9 Séquence 2 : Le bilan financier..................................................................................................................... 7 Séquence 3 : Les soldes intermédiaires de gestion..................................................................................... 11 Séquence 4 : L’analyse par les ratios .......................................................................................................... 16

Société AKHAIR Processus mis en œuvre Processus 3 - retraitements fiscaux dans une société soumise à l’IS - déclaration du résultat fiscal d’une société soumise à l’IS - calcul de l’IS et des acomptes d’IS Processus 4 - soldes intermédiaires de gestion - capacité d’autofinancement - tableau de financement - affectation du résultat Processus 6 - Rentabilité financière et rentabilité économique Travaux informatiques  Tableur - tableaux préparatoires au calcul de l’IS et des acomptes - réalisation

mission légale (commissaires aux comptes,…) CHAPITRE I – ACTEURS, OBJECTIFS ET MODALITES DU DIAGNOSTIC FINANCIER PRINCIPAUX CHAMPS D’APPLICATION - contrôle et suivi des opérations engagées antérieurement - préparation des décisions de gestion (investissement, financement, exploitation) - prévention des difficultés - contrôle des dirigeants - jugement sur l’évolution et la pérennité de l’entreprise - information et protection des bailleurs de fonds et des créanciers 1 ACTEURS

COMPTE DE RÉSULTAT.......................................................................................................................... 5 3.1 ) LES SOLDES INTERMÉDIAIRES DE GESTION ................................................................................................................................ 5 3.2 ) DÉTERMINATION DE LA CAF ..................................................................................................................................................... 7 3

DIAGNOSTIC FINANCIER SECTION 1 : La démarche du diagnostic financier A) Les SIG (soldes intermédiaires de gestion) B) Analyse de l’activité et rentabilité C) La CAF/CASH FLOW (flux de liquidité qu’on va générer de son entreprise) D) Les ratios SECTION 2 : L’analyse de l’équilibre financier A) Approche fonctionnelle et financière B) Tableaux de financement La finance se décompose en 2 éléments : Finance de marché (obligation..) et finance d’entreprise (diagnostic financier) Choix des investissements

présente de la façon suivante : 1) Les produits Représente une rentrée pour l’entreprise, il se décompose en 3 rubriques dans le compte de résultat : A) Produits d’exploitation Ils comprennent le chiffre d’affaire plus les autres produits de gestions courantes B) Les produits financiers Ils comprennent les revenus issue des placement financier ( titre de participation), valeur mobilier de placement ( -10% du capital) ainsi que des escomptes. C) Produits exceptionnels Il sagit des produits