user icon

Tresorerie et budget

2120 mots 9 pages
Montre plus
I. GENERALITES SUR LA GESTION DE LA TRESORERIE

La gestion de trésorerie est une activité extrêmement délicate. Elle est une traduction concrète de la politique financière de l’entreprise dans la mesure où elle concerne : * Des décisions de financement court terme visant à couvrir des besoins, c’est à dire trouver les fonds et choisir les modalités de financement les plus adaptées. * Des décisions de placement financier dont l’objet est de valoriser les excédents de trésorerie court terme, c’est à dire déterminer les montants à placer, leur durée de placement et le placement le plus adapté.

La gestion de la trésorerie ne peut se réaliser de ce fait que dans la mesure où il existe des plans de trésorerie qui vont permettre d’anticiper les besoins ou excédents, et répondre aux besoins suivants : * Maintenir une flexibilité financière dans l’entreprise, afin qu’elle puisse saisir des opportunités, * éviter des situations imprévues, * éviter la cessation des paiements.

C’est dans ce sens qu’on doit maintenir la flexibilité tout en minimisant les coûts de financement, les coûts d’opportunité des encaisses et en maximisant la rentabilité des placements.

Dans le cas contraire, une mauvaise gestion de cette dernière ou notamment des déséquilibres dus aux différents montants et calendriers entre les entrées et sorties d’argent pourraient empêcher l’entreprise à honorer ses engagements à temps et entraîner par conséquent un déficit énorme qui impliquerait un décroissement de la rentabilité de l’entreprise.
Cependant, ces déséquilibres peuvent naître aussi bien d’une erreur de prévision qui est en général le cas le plus fréquent, comme pourrait naître de multiples autres raisons tels que des imprévus, un paiement retardé d’un client, une surproduction,…
L’analyse du comportement de la trésorerie et de ses composantes permettra alors de déterminer des indicateurs clés que tout chef d’entreprise aura soin de surveiller et de gérer pour

en relation

  • STMG PROJET METENIER Solutions
    346 mots | 2 pages

    De plus, votre rentabilité économique est supérieure au taux d’intérêt, donc même pour un gros investissement, vous avez la capacité d’emprunter. ➟ L’analyse de compte de résultat révèle de sérieuses failles dans le fonctionnement de l’entreprise. Mais néanmoins tout n’est pas négatif en effet il y a eu un renflouement des caisses de l’entreprise durant ces trois dernières années. Il faudrait améliorer le matériel afin d’éviter l’obsolescence des moyens de productions.….

    montre plus
  • compta
    2103 mots | 9 pages

    Au cours des trois premières décennies de son existence, l’entreprise a enregistré une progression constante de son activité et de sa rentabilité pour atteindre à la fin des années 1980, une période prospère. Depuis, la concurrence d’entreprises de taille beaucoup plus importante et organisées en réseau sur le plan national l’a contrainte à plusieurs reprises à réduire l’éventail des prestations offertes, à recentrer son activité sur le transport international et à diminuer le nombre et la variété de ses véhicules. Aujourd’hui, l’essentiel de son activité consiste à acheminer des marchandises à travers l’Europe au moyen de camions. Sa flotte est composée de 6 véhicules équipés pour réaliser des trajets de longue distance pour des capacités qui se situent aux alentours de 40 tonnes. L’essentiel de sa clientèle est constituée d’entreprises commerciales et industrielles de la région des pays de la Loire.….

    montre plus
  • Synth Se Sur La Compagnie H Teli Re 1
    413 mots | 2 pages

    Nous avons étudié le taux de la rentabilité de l’investissement hôtelier. Pour cela, il a fallu procéder à l’élaboration du compte de résultat prévisionnel afin de calculer la capacité d’autofinancement de l’entreprise. Ensuite, il a fallu se concentrer sur les flux nets de trésorerie. A partir de toutes ces données, nous avons pu calculer….

    montre plus
  • Lbo leveraged buy-out
    1202 mots | 5 pages

    Le taux de rentabilité financière sera d'autant plus grand que le montant du résultat courant devra rémunérer un montant faible de capitaux propres, ce qui est le cas si le projet a été financé par un endettement important. On dit que les associés bénéficient d'un effet de levier. Effet de massue Cependant, si en définitive les gestionnaires de l'entreprise n'ont pas réussi à dégager une rentabilité économique suffisante pour couvrir le coût de l'emprunt, la rentabilité financière des….

    montre plus
  • Cas novagro
    1238 mots | 5 pages

    A l’origine, l’entreprise était spécialisée dans le vin, mais celle-ci a très vite compris l’intérêt de développer un service dédié au négoce, car cela lui permettait de mieux appréhender les attentes des clients. Mais au-delà de ça, elle a très vite anticipé la nécessité de diversifier ses activités et ainsi de réduire les risques de baisse de rentabilité très aléatoires dans le secteur agricole. Ainsi, elle développe très vite des activités liées au traitement naturel ou chimique du sol puis dans des machines dédiées à l’horticulture. Mais, ce qui montre réellement que l’entreprise est en totale cohérence avec son environnement, ce sont les régions où elle choisit de s’implanter….

    montre plus
  • Tapport de stage bac pro elec
    349 mots | 2 pages

    Aussi, lorsqu’en 2004, les premiers licenciements interviennent, ce dernier sait qu’il faut changer de cap. Etant persuadé de la rentabilité du travail de son atelier, il décide de reprendre à son compte l’activité dont CEGELEC ne veut plus et parle de ce projet à quelques collègues de travail. Le projet de création de la S.A.R.L. DESSELEC. Elle est alors mise en place par 3 anciens salariés de CEGELEC.….

    montre plus
  • Rapport annuel apsf 2010
    25204 mots | 101 pages

    RAPPORT ANNUEL - ASSEMBLÉE GÉNÉRALE DU 29 JUIN 2010 MOT DU PRÉSIDENT À gros traits, l'APSF s'est attelée en 2009 et 2010 à promouvoir un crédit responsable et sécurisé, renouvelant ses engagements en matière d’éthique, accompagnant la clientèle à travers l’institution du Médiateur de l'APSF et promouvant la gouvernance entendue au sens large. Notre souci demeure de renforcer la capacité des sociétés de financement à financer la consommation des ménages et l’investissement des entreprises, grandes et petites. De la sorte, les préalables d’une croissance saine et durable de l'activité des sociétés de financement étant réunis, il y a lieu de «transformer l’essai», c’est-à-dire de faire en sorte que nos métiers fassent toujours plus et mieux au service de l’économie nationale, de sa croissance et de son développement. Notre spécialisation et notre professionnalisme constituent à cet égard un atout majeur, atout qu’il s’agit de préserver quelles que soient les incertitudes de l’environnement.….

    montre plus
  • rentabilité financiere desjoyaux
    254 mots | 2 pages

    On peut expliquer cette baisse de rentabilité financière par le recul des ventes et la baisse de chiffre d’affaire. Pour remédier à cela l’entreprise devrait essayer d’augmenter sa marge, peut être qu’il faut passer en revue le portefeuille clients, afin de vérifier que chacun apporte une rentabilité suffisante à l’entreprise, si ce n’est pas le cas, un changement est nécessaire et permettrait de remonter le chiffre d’affaire et donc la rentabilité. Formule de Dupont de Nemours L’application de la formule de Dupont de Nemours nous permet de determiner ………. . Voici celle-ci : Dupont de Nemours= RN/CA×CA/AE×(1+….

    montre plus
  • Simulation gestion
    1847 mots | 8 pages

    Dans le cadre d’un jeu de simulation d’entreprise, nous avons été répartis en trois équipes de quatre étudiants, chaque équipe représentant la direction d’une entreprise et chaque étudiant, un membre de la Direction. Notre entreprise en concurrence avec les deux autres sur le même marché, avait pour but de développer des parts de marché, et de maintenir et accroître la rentabilité. Nous avons choisi de présenter deux périodes : * Période 1 : décisions, retour du marché, stratégie * Période 2 : diagnostic stratégique en interne et en externe A. Présentation de l’entreprise….

    montre plus
  • Jule verne et l'économie
    455 mots | 2 pages

    Vous montrerez que la hausse de la rentabilité des entreprises peut favoriser la reprise de leurs investissements, mais qu’elle n'en est pas une condition suffisante. Après avoir présenté les différentes formes du progrès technique, vous montrerez les effets de celui-ci sur la croissance économique. (France juin 2007)….

    montre plus
  • Dossier CAP Esthétique Cosmétique
    1546 mots | 7 pages

    Elle a pour rôle de gérer les ressources humaines, d’accompagner son équipe aux objectifs de rentabilité fixés, elle gère….

    montre plus
  • Qcm sur le seuil de rentabilité
    1526 mots | 7 pages

    4) Pour diminuer son seuil de rentabilité l’entreprise doit : a) diminuer le prix de vente ou/et diminuer la quantité vendue b) diminuer les charges fixes et augmenter le coût variable unitaire c) diminuer les charges fixes et / ou augmenter le prix de vente et / ou diminuer le coût variable unitaire d) autre chose, préciser 5) Quelle quantité doit fabriquer et vendre l’entreprise « D.L » pour réaliser un profit de 1500 D, sachant que sa marge sur coût variable unitaire s’élève à 10 D et le coût fixe est de 2500 D ? a) 100 unités b) 400 unités c) 2500 unités d) On ne peut pas la calculer 6)….

    montre plus
  • La concurrence est-elle toujours souhaitable
    385 mots | 2 pages

    II) Si dans la réalité la concurrence est imparfaite, elle n'en est pas moins avantageuse et souhaitable. A) Les entreprises adoptent un comportement stratégique face à la concurrence, afin de pouvoir la détourner. Recherche d'économies d'échelle, de compétitivité (prix, produit, organisationnelle), de rentabilité (élimination des entreprises concurrentes les moins rentables, et attraction de nouvelles entreprises convoitant cette place). Peut profiter au consommateur si l'entreprise choisit de baisser les prix, ou d'augmenter….

    montre plus
  • La société générale
    570 mots | 3 pages

    quotidien ainsi qu’à une maîtrise accrue du risque. De même, la Société Générale demeure l’une des banques les plus rentables de la place. En effet, malgré une vive concurrence qui se traduit par une baisse continue des marges d’intérêt, la Société Générale Maroc a pu développer ses indicateurs de rentabilité, grâce notamment à la forte croissance de ses encours clientèle tant de dépôts que de crédits, et à la bonne gestion du coût de ses ressources. De même, les créances douteuses et litigieuses sont en baisse continue et le provisionnement de ces créances s’est amélioré et se situe à un niveau adéquat à fin 2006.….

    montre plus
  • Portrait de vautrin
    912 mots | 4 pages

    Ce portrait se trouve dans la première partie du roman, il prend place dans le cadre de la présentation des lieux et des personnages. Après avoir décrit la pension, le narrateur nous promène dans une véritable galerie où figure la propriétaire Mme Vauquer ainsi que les autres habitants de la pension. Le portrait de Vautrin sera évoqué juste avant celui de Goriot.….

    montre plus