MV Agusta

émergent des concepts clés tels que la Net Present Value (NPV) ou l’Internal Rate of Return (IRR). L’« effet Fisher » considère l’intérêt nominal comme la somme de l’intérêt réel et de l’inflation. Il élabore la « théorie quantitative de Fisher » : MV = PT (voir les courants de pensée économiques). 13.1933 – Can Stock Market Forecasters Forecast? d’Alfred Cowles. Celui-ci analyse des milliers de conseils émis par les maisons de courtage entre 1928 et 1932. Il constate que si les investisseurs