Q10 : Quel dispositif permet de prévenir le risque systémique ?

On appelle risque systémique le risque qu’un évènement particulier entraîne par réactions en chaîne des effets négatifs considérables sur l’ensemble du système pouvant occasionner une crise générale de son fonctionnement. Dans le cadre de la crise des subprimes de 2007, les risques systémiques se sont multipliés : blocage des mécanismes de crédit interbancaire, panique des déposants de la banque Northern Rock au Royaume-Uni, épisodes de chutes brutales des cours des bourses, faillite de la banque américaine Lehman Brothers en septembre 2008………. Du fait des interrelations importantes entre le système bancaire et financier et les différents marchés et institutions, le risque systémique du secteur financier est d’autant plus dangereux que le plus souvent les effets négatifs se diffusent sur l’économie réelle. Comment prévenir ces risques ? Quels sont les dispositifs mis en place ? Nous verrons que la prévention de ce risque systémique passe donc par un encadrement de règles prudentielles au sein des établissements financiers, et par des mécanismes de contrôle et de surveillance mis en place par les autorités publiques.

I.

La prévention par une gestion prudentielle interne L’objectif des règles prudentielles est d’assurer la sécurité et la stabilité du secteur bancaire au niveau international. 1. Les normes de gestion

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Accord Bâle I (ensemble de recommandations dont le pivot est la mise en place d’un ratio minimal de fonds propres par rapport à l’ensemble des crédits accordés , appelé Ratio Cooke= seuil mini 8%) + autres mesures (ratios de répartition des risques, coef liquidité….etc)

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Bâle II , dont les recommandations s’appuient autour de 3 pilliers :

• l'exigence minimale de fonds propres (ratio de solvabilité McDonough) avec la p. en cpte du risque opérationnel à côté des risques de crédit et de marché • la procédure de surveillance de la gestion des fonds propres ; • la