Exercices Bilan Fonctionnel

LPGEO 2 / ISMEO / CESAG ANALYSE DU BILAN FONCTIONNEL PLAN DE LA SEANCE  Rôle du bilan fonctionnel  Structure du bilan fonctionnel  Retraitements  Fonds de roulement net et ratios associés  Besoin de financement de l’exploitation et ratios associés  Trésorerie nette  Exercice d’application  Exercice à domicile 1 25/11/2010 RÔLE DU BILAN FONCTIONNEL  Le rôle du bilan fonctionnel est:  D’apprécier la structure financière fonctionnelle de l’entreprise;  D’évaluer les

Exercices : Analyse de l’équilibre financier Exercice 01 : Bilan fonctionnel par grandes masses et fonds de roulement La société Fizzer vous présente ci-dessous son bilan résumé : Amort. et Actif Actif immobilisé Actif circulant Brut 9 000 6 000 dépréc. 2 400 600 Net 6 600 5 400 Passif Capitaux propres Provisions Dettes financières 1 Exercice 02 : Bilan fonctionnel – FRNG, BFRE, BFRHE, trésorerie La société Falque vous présente ci-dessous son bilan : Amort. et Actif Actif immobilisé Net Total

être capable de : ������ DONNER une lecture économique et financière du compte de résultat et du bilan ; ������ PORTER, à partir de cette lecture, un diagnostic élémentaire sur la situation financière de l’entreprise. Contenus : - ratios de base ; - analyse des documents de synthèse ; - analyse des Soldes Intermédiaires de Gestion, de la Capacité d’autofinancement, du bilan fonctionnel et des ratios. SOMMAIRE PROGRAMME

(C.A.F) II. Le tableau de financement : T.F 1. L’Equilibre Financier du Bilan i. Les cycles fonctionnels ii. Les grandes masses du bilan fonctionnel iii. Principe d’affectation et règle d’équilibre fonctionnel iv. Le FRF, le BFR et la T.N 2. Définition et objectifs du TF 3. Présentation du TF v. Le tableau de synthèse des masses du bilan vi. Le tableau des emplois et des ressources 4. Interprétation du

 Introduction Le bilan fonctionnel constitue une photographie, à la clôture de l’exercice, du déroulement des différents cycles et permet d’évaluer l’équilibre ou le déséquilibre de financement de l’entreprise. Toutefois il est insuffisant pour expliquer l’évolution de l’équilibre financier de l’entreprise. On a vu que l’interprétation de la situation de trésorerie de l’entreprise à un moment donné exigeait que l’on examine par confrontation de bilans successifs, les évolutions

Le bilan fonctionnel Exercices Corrigés Exercice n°1 : Soit le tableau des retraitements suivant de la société  «  JALIL » Eléments AI AC TA CP DF PC TP Total bilan comptable (Bruts) 500.000 350.000 180.000 300.000 250.000 260.000 70.000 ∑des amortissements et provisions : 150.000dhs Immobilisions acquises en Crédit bail VO : 90.000 HT acquise depuis 3ans durée de contrat 8ans Primes de remboursement : 6.000dhs Ecarts de conversion

des états de synthèse annuels, à la clôture de l' exercice, sur le fondement des enregistrements comptables et de l'inventaire retracés dans le livre-journal, le grand-livre et le livre d'inventaire. Ces états de synthèse comprennent le bilan, le compte de produits et charges, l'état des soldes de gestion, le tableau de financement et l'état des informations complémentaires. Ces quatre documents forment un tout indissociable. 1) Le bilan décrit séparément les éléments actifs et passifs de

analyse fiancière 1°) Le bilan fonctionnel Le bilan comptable est établi conformément à la présentation des imprimés fiscaux. Il s’agit par conséquent , de retraiter sa présentation si l’on désire effectuer une analyse fonctionnelle qui met bien en évidence les ressources et les emplois de l’entreprise. Les amortissements et les provisions, ressources de financement internes à l’entreprise, constituent le principal retraitement. De plus, certains investissements sont parfois financés au moyen

PRE-REQUIS • L’analyse de la performance (=compte de résultat) o Tableau de Solde Intermédiaire de Gestion (SIG) o Calcul de la Capacité d’AutoFinancement (CAF) o Ratios • Analyse du BILAN 2 X 4H o Bilan Fonctionnel o Fond de Roulement Net Global (FRNG) o Besoin en Fond de Roulement o Trésorerie o Ratios • Contrôle Budgétaire 1 X 4H • Plan de Financement (= Buisness Plan)

>> COURS D’ANALYSE FINANCIERE >> Cours d’analyse financière Plan du cours I L’inventaire comptable (rappels) II Les comptes annuels II.1 Le compte de résultat II.2 Le bilan II.3 Les tableaux de l’annexe III Analyse comptable et financière III.1 Analyse du résultat et des marges III. 2 Analyse de la structure financière IV Introduction aux tableaux de flux IV.1 Tableau de financement du P.C.G. IV.2 Tableaux de flux de trésorerie >> Cours d’analyse financière >> INVENTAIRE ET COMPTES