BFRE – évaluation en "jours de chiffre d'affaires HT"

Objectifs : faire des prévisions de BFRE et de Trésorerie.
La croissance du CA peut entrainer une augmentation du besoin en fonds de roulement et conduire à des difficultés de trésorerie.
Une prévision concernant le Chiffre d’Affaires permettra ainsi de faire des prévisions de BFRE et de trésorerie

Méthode

Mesurer des durées d'écoulement (A) : durées moyenne de stockage, durées de rotation des créances clients et fournisseurs et autres créances et dettes d'exploitation. Ces durées conditionnent le BFRE de l'entreprise.
Calculer des coefficients de structure (B) qui vont permettre d'avoir un instrument de mesure commun : le CAHT

Pour mesurer le BFRE exprimés en nombre de jours de Chiffre d'affaires, il suffira : de multiplier chaque durée (A) par son coefficient (B) puis d'additionner ou de retrancher ces résultats) (BFRE = stock + créances d'exploitation – dettes d'exploitation)

Nature de l'élément
A -Durée d'écoulement
B coefficients
Remarques
Principe général
Poste moyen(1) du bilan * 360
Total annuel correspondant
Total annuel correspondant
CAHT
AxB : permet bien de mesurer en jours de CAHT(élimination du dénominateur de l’un par le numérateur de l’autre)
Application
Matières premières (MP) (2)
StockMoyen x360
Coût d'achat des MP utilisées*
Coût d'achat des MP utilisées*
CAHT
* Achats + variation de stock (qui peut être positive ou négative)
Produits finis - PF
StockMoyen *360
Coût de production des PF*
Coût de production des PF*
CAHT
* Coût de production+ production stockée (SI-SF)
Créances clients
Créances clients moyennes
CA TTC
CATTC
CAHT

Dettes fournisseurs
Dettes frs moyennes
Achats TTC*
Achats TTC*
CAHT
Tous les achats de biens et service concernés 60-61-62*(1+txTVA)
Attention, il peut y avoir des achats non soumis à la tva
TVA à décaisser TVA à décaisser du bilan Total annuel de la tva à décaisser*
Total annuel de la tva à