Cas n °4Pour financer le projet de création d’une entreprise de produits cosmétiques, deux associés apportent un capital 180.000DT et contractent un crédit de 60 000 Dt auprès de la banque BIAT avec un taux d’intérêt de 6% et remboursable sur 7 ans (amortissement constant)Les frais de constitution de l'entreprise font partie des dépenses engagées au bénéfice de l'entreprise pour une longue période : *honoraires de conseil : 1000 dt,*frais d'immatriculation : 25 dt, *actes de constitution de la société …afficher plus de contenu…

Chiffre d’affaireLes produitsN+1N+2N+3P1135 000141750148 838P269 15072 60876 238P369 1507260876 238P4 99 150104108109 313P5100 740105777111 066P680 9408498789 236P742 0004410046 305P842 0004410046 305P945 0004725049 613P1034 92036 66638 499P1153 82056 51159 337P1234 71036 44638 268P1341 79043 88046 073Les charges d’exploitationN+1N+2N+3Matières premières 242 800 254 940 267 687 Emballages153 000 160 650 168 683 Diverses fournitures100015002000Formation1 950 22002200Location* 6000Publicité 500030003000Charge de personnel**90 601Redevance10% du chiffre d’affaireEntretien et réparations 300010001000Eau, électricité, gaz, télécommunication 120001400014500Assurances (local, véhicule) 450050006000Transports …afficher plus de contenu…

· Conditions de règlement des fournisseurs: 50% règle au comptant et 50% règle à crédit (1 mois). · toutes les ventes et tous les achats sont passibles de la TVA au taux de 18%, la TVA est réglée à la direction des impôts de 28 du mois suivant. · Les charges salariales sont payées trimestriellement.On vous demande de préparer :1- Le plan de financement initial2- L’état de résultat prévisionnel (taux d’impôt 30%)3- Déterminer le budget de trésorerie 4- Le plan de financement prévisionnel5- Calculer les indicateurs de rentabilité sachant que le taux d’actualisation 10%Prix acquisitionsDurée de vie utileamortissementimmo incorpoLicence 80 000516000immo incorpologiciel gestion commerciale 1 444,185288,8354mat de transport1 camion 21 00054200materiel industriel20