Besoin en fonds de roulement

http://www.btsag.com Utilisation: Reproduction libre pour des formateurs dans un cadre pédagogique et non commercial 40 – Analyse du bilan Concepts clés Actif Immobilisé 300 000 Passif Immobilisé 500 000 Fond de roulement 200 000 Passif circulant 300 000 Besoin fond roulement 100 000 Actif circulant 400 000 Trésorerie 100 000 Définitions Bilan fonctionnel : Le bilan fonctionnel est un bilan simplifié dans lequel les ressources et les emplois sont classés par fonction : fonctions financement

CH 2. LE FINANCEMENT DU CYCLE D'EXPLOITATION Le cycle d'exploitation génère un besoin de financement que le gestionnaire doit maîtriser. Ce chapitre recense les éléments à l'origine de ce besoin et propose une méthode d'évaluation. 1 LE BESOIN DE FINANCEMENT DU CYCLE D'EXPLOITATION (BFR) Le cycle d'exploitation représente l'ensemble des opérations successives qui concourent à la réalisation de l'activité de l'entreprise : achats de matières premières, stockage, transformation en produits finis

par exemple (résultat d'exploitation, financement et rotation des stocks, gestion des achats,…), ses performances financières (résultat net et bénéfice, gestion de la trésorerie, dividendes…) mais également ses modes de financement… En fonction des besoins de l'analyste, il conviendra de cerner les points importants à étudier (parfois tous le sont !). Ainsi, tous les ratios qui sont définis par la suite ne sont pas significatifs pour toutes les entreprises: là encore il faut choisir les plus parlants

• Simulation, projection, hypothèses. Prévisions d’activité et de résultats. Propositions de solutions en vue de prises de décisions. Chapitre 4. DESTINATAIRES DE L'INFORMATION FINANCIERE. 4.1. Le chef d'entreprise et les dirigeants. Ils ont besoin d'informations sur le fonctionnement de leur entreprise afin de repérer les éléments susceptibles d'améliorations. Ils demandent des informations facilitant la prise de décisions (investissement, choix de financement, etc.) engageant l'avenir de l’entreprise

...............................................................................................................62 CHAPITRE 12 – LES CHOIX FINANCIERS ......................................................................................62 I. LES BESOINS À FINANCER ................................................................................................................ 70 1. Le cycle d’investissement ..........................................................................................

trésorerie est égale à la différence entre le fonds de roulement net global (FRNG) de l'entreprise et son besoin en fonds de roulement (BFR). En analysant le solde de trésorerie on peut dès lors avoir une idée de la situation financière de l’entreprise. Le fonds de roulement net global permet de financer le besoin de fonds de roulement et la trésorerie nette. Pour remédier à un cas de déséquilibre financier, il faut soit augmenter le fonds de roulement net global (augmentation des capitaux stables

d’un bilan comptable à un bilan financier. a)- Ajustement fin des éléments de l’actif. b)- Ajustement fin des éléments du passif. III)- Les paramètres de l’équilibre financier  1)- Fonds de roulement. 2)- Besoin en fonds de roulement. 3)- Trésorerie. IV) L’analyse par les ratios 1)- Ratios de structure financière. 2)- Ratio de rentabilité. 3)- Ratios de financement. 4)- Ratios de gestion. Conclusion Appréciation

emploi (actif)……………………………………………………….21 3.1. Les investissements………………………………………………….22 3.2. Les stocks………………………………………………………….....22 3.3. Les créances…………………………………………………………..22 4. La partie ressource (passif)…………………………………………………...23 4.1. Les fonds propres…………………………………………………….23 4.2. Les dettes……………………………………………………………..23 5. Présentation du bilan…………………………………………………………24 II. Le tableau de compte de résultat……………………………………………………25 1. Généralité………………………………………………………………………..25 2. Les différents

Fond De Roulement (FDR) Les besoins et ressources financières de l'entreprise à long terme : Lorsqu'une entreprise se crée, elle doit tout d'abord procéder à des investissements lourds pour acquérir l'ensemble des immobilisations indispensables à son activité. Ces investissements mobilisent des ressources financières sur une longue période et nécessitent de fait des capacités de financement à long terme afin de tenir compte de la règle prudentielle voulant qu'un besoin de financement

financiers. Les innovations financières ont permis aux entreprises d’élargir leur gamme de ressources et de moyens de placement et d’assurer une plus grande flexibilité de leur gestion de la dette. 3) La conception « pool de fonds » Le renforcement de la part des fonds propres dans les ressources de l’entreprise a redonné une place majeure à l’actionnaire dans le financement de la croissance après des décennies d’économie d’endettement et a conduit à mettre davantage l’accent sur les préoccupations