Matrice Du Pouvoir Cox Et Al

MILLET∗ Universit´s Paris 7 et Paris 1 e Master 2 `me ann´e : Sp´cialit´ Mod´lisation Al´atoire e e e e e e Recherche et Professionnel Parcours : Statistique et Mod`les Al´atoires en Finance e e Parcours : Probabilit´s, Statistique et Applications : e Signal, Image, R´seaux e 15 14 13 12 11 10 9 8 7 6 5 4 3 2 1 0 −1 −2 0.0 0.2 0.4 0.6 0.8 1.0 1.2 1.4 1.6 1.8 2.0 * Laboratoire de Probabilit´s et Mod`les Al´atoires, Universit´s Paris 6 et Paris 7, e e e e 175 rue du Chevaleret 75013 Paris France

Notations . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2.2 Matrices . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2.2.1 Notations . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2.2.2 Opérations sur les matrices . . . . . . . . . 2.2.3 Propriétés des matrices carrées . . . . . . . 2.3 Espace euclidiens . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2.3.1 Sous-espaces . . . . . . . . . . . . . . . . . 2.3.2 Rang d’une matrice An×p . . . . . . . . . . 2.3.3 Matrice euclidienne . . . . . . . . . . . . . . 2.3.4 Projection

intimement liées et cette présentation en deux temps tient à l’ampleur des problèmes posés. La cohérence du portefeuille de produits et leurs relations avec le marché ont fait l’objet de nombreuses méthodologies d’analyse (matrice du Boston Consulting Group, matrice Arthur D. Little, matrice Mc Kinsey1, etc.) qui ne seront pas abordées ici parce qu’elles relèvent de l’analyse stratégique et non de la gestion de production. Pour des raisons similaires, on n’examinera pas le problème de l’abandon de produits

´ Credit Agricole SA Direction des Risques du Groupe ´ Groupe de Recherche Operationnelle1 Mod´lisation du risque de cr´dit e e DEA de Statistique et Mod`les al´atoires en ´conomie et finance e e e Universit´ Paris 7 — Universit´ Paris 1 e e David KURTZ2 & Thomas B. PIGNARD Mots-clefs : Risque de cr´dit, mod`les structurels, mod`les ` forme r´duite, copules, e e e a e produits d´riv´s de cr´dit. e e e 1 2 Le Centorial, 18 rue du 4 septembre, 75002 Paris. david.kurtz@creditlyonnais.fr

nombreux repas à l’extérieur du domicile familial) expliquent la recrudescence des accidents alimentaires collectifs. Les industriels agroalimentaires ont besoin de méthodes rapides pour apprécier la qualité hygiénique des denrées produites et pouvoir maîtriser efficacement leurs procédés de fabrication. Ils veulent disposer de méthodes d’analyse leur permettant de commercialiser leurs produits sans attendre 4 à 5 jours comme c’est le cas actuellement avec les méthodes microbiologiques traditionnelles

hormis celui - quasi nihiliste - de dresser sur les ruines du monde impie la bannière d’un islam dévoyé, la mouvance moujahidin ne peut prétendre qu’a son martyre final. Encore faut il admettre que, dans cette attente, elle aura fait preuve d’un réel pouvoir de nuisance, en raison de sa connaissance instinctive des faiblesses du monde démocratique. Le terrorisme, forme ultime de la violence politique, est d’abord fondé sur une énergie. Comme une vague de fond, il apparaît par surprise, prend sa course

........................................................ 14 1.5.2 Exemples d’exploitation du principe de réciprocité.............................. 15 1.5.3 Une utilisation efficace du principe de réciprocité. .............................. 16 Matrice de positionnement prospects ....................................................................... 17 1.6 Bibliographie............................................................................................... 20 2 Les accélérateurs de persuasion

- 67 II.2. Modélisation stochastique de la courbe des taux d’intérêt : ................................ - 68 II.2.1. Choix d’un modèle : ..................................................................................... - 68 II.2.2. Le modèle de Cox Ingersoll Ross (CIR) ...................................................... - 69 II.3. Modélisation stochastique des actions ................................................................. - 72 II.3.1. Modèle à volatilité stochastique : .........

des services publics . . . . . . . . . . . . . . . . . . Les portefeuilles . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 4.4 Mesures de performances . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 4.4.1 4.4.2 4.4.3 4.4.4 4.4.5 4.4.6 Pouvoir explicatif de l’indice de march´ : R2 . . . . . . . . . . e Analyse de la volatilit´ : coefficients β e . . . . . . . . . . . . . Analyse de la performance : ratio d’information . . . . . . . . Analyse de la rentabilit´ par rapport au risque :ratio

des services publics . . . . . . . . . . . . . . . . . . Les portefeuilles . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 4.4 Mesures de performances . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 4.4.1 4.4.2 4.4.3 4.4.4 4.4.5 4.4.6 Pouvoir explicatif de l’indice de march´ : R2 . . . . . . . . . . e Analyse de la volatilit´ : coefficients β e . . . . . . . . . . . . . Analyse de la performance : ratio d’information . . . . . . . . Analyse de la rentabilit´ par rapport au risque :ratio