Excédent De Tresorerie

GESTION DE LA TRESORERIE INTRODUCTION ►La gestion de la trésorerie relève de la finance à court terme et c’est une activité qui consiste à assurer, au moindre coût, l’équilibre financier à court terme de l’entreprise. En d’autres termes, la gestion de trésorerie est l’ensemble des décisions permettant d’équilibrer les ressources et les emplois à court terme afin d’obtenir une trésorerie proche de zéro

ressources stables. Si les investissements progressent plus vite que les ressources stables, le FRNG va diminuer. Cette position est intolérable sauf si dans le même temps le BFR recule du même pourcentage. Si tel n’est pas le cas, l’entreprise verra sa trésorerie net reculer, voir devenir négative, pouvant mettre l’entreprise en état de cessation de paiement, alors même que le business se développe LE TABLEAU PLURI ANNUEL DES FLUX (TPFF) Le TPFF va se construire sur plusieurs exercices (au moins 3)

dynamique de croissance forte en imposant progressivement sa technologie à des marchés de plus en plus réceptifs à l’apport de son savoir faire. Travail à faire : 1) Définir les concepts suivants : valeur ajoutée(VA), excédent brut d’exploitation(EBE) et Excédent de Trésorerie d’Exploitation(ETE). Préciser l’intérêt de chacun de ces indicateurs pour la gestion. 2) Présenter le tableau des soldes significatifs de gestion(TSSG) des exercices 2018 et 2019. 3) Analyser en une quinzaine de lignes

3) Le cycle de trésorerie : la trésorerie……………………….33 V- ANALYSE DE LA RENTABILITE 1) Rentabilité commerciale…………………………………….34 2) Rentabilité économique……………………………………..35 3) Rentabilité financière………………………………………..36 4) Rentabilité des capitaux…………………………………….38 VI - ANALYSE DE L’EQUILIBRE FINANCIER 1) La capacité d’autofinancement………………………… ....39 2) Le surplus de trésorerie au niveau des

LECTURE LES ETATS FINANCIERS SCF Préparé par M. BACHSAISS C.A.C/Expert comptable décembre 2012 S O M M A I R E I. INTRODUCTION II. LES ETATS FINANCIERS 1. BILAN, 2. UN COMPTE DE RESULTAT, 3. UN TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE, 4. UN TABLEAU DE VARIATION DES CAPITAUX PROPRES, 5. UNE ANNEXE III. MODELES DES ETATS FINANCIERS IV. MODELES DE TABLEAUX POUVANT FIGURER DANS L’ANNEXE  I. INTRODUCTION Toute entité entrant dans le champ d’application

Introduction………………………………………………………………………………………….…4 I-Les ratios financiers………………………………………………………………………..5 1-Les ratios de structure financière ………………………………..5 2-Les ratios de rentabilité……………….…………………………………..7 3-Les ratios de trésorerie…………………………………………………….8 II-Les ratios de Trésorerie……………………………………………………………..8 1-Ratio de liquidité ………………………………………………………………..8 3-Ratio de fonds de roulement………………………………………….10 4-Etude de cas …………………………………………………………………..11 II-Autres

stocks - dettes fournisseurs * créances d’exploitation - dettes fiscales (TVA) et sociales (URSSAF) Actif circulant hors exploitation (créances diverses) Dettes hors exploitation (dettes diverses : IS, dividendes) Trésorerie active (disponibilités) Trésorerie passive (découvert) ici on est en brut, c’est pourquoi ici on a les amortissements au passif. 2) Les critères financiers * Fonds de roulement = capitaux permanents – actifs immobilisés nets = ressources devant assurer :

Les marchés de capitaux permettent la rencontre entre les agents économiques ayant un excédent de capitaux et les agents ayant des besoins de financement. Concrètement, les entreprises s'adressent aux investisseurs des marchés de capitaux par l'émission d'actions, d'obligations ou de billets de trésorerie. La mondialisation des marchés de capitaux est-elle favorable au dynamisme économique? Nous verrons dans un premier temps que la mondialisation

caractères stables] | Actif circulant : dont : - stocks - créances clients | Passif circulant :dont : - dettes fournisseurs - dettes fiscales et sociales - autres dettes d'exploitation | Trésorerie active (T > 0)dont : - disponibilité - soldes bancaires débiteurs | Trésorerie passive (T < 0) dont : - concours bancaires - soldes bancaires créditeurs | Analyse Financière synthèse ****************************************************************************************

1. Classement des différentes pièces comptables 2. Codification et saisie des factures d'achats et de frais généraux 3. Codification et saisie du journal des ventes 4. Codification et saisie des journaux relatifs à la trésorerie a. Le journal de banque b. Le journal de caisse 5. Lettrage des comptes de tiers III. PREPARATION DU DOSSIER DE CONTROLE 1. Les OD de salaires a. Les charges salariales