Impact De La Saisonnalité Sur La Trésorerie Des Entreprises

COURS DE GESTION DE LA TRESORERIE INTRODUCTION GENERALE La gestion de la trésorerie regroupe l’ensemble des décisions, des règles et des procédures qui permettent d’assurer au moindre coût le maintien de l’équilibre financier instantané de l’entreprise. Dans le champ de la gestion financière, la gestion de trésorerie se rapporte aux flux financiers à court terme, autrement dit concerne les postes de bas de bilan en comptabilité. Sous-ensemble de la gestion financière, elle en est une

autorisée et les calculs justificatifs doivent figurer sur la copie. DOSSIER I : Marchés et conjoncture économique (8,5 points) DOCUMENT 1 : Jus de fruits, le secteur a du punch [...] «La consommation des jus au Maroc reste impactée par la saisonnalité. On remarque que la période estivale et le Ramadan représentent une part non négligeable dans la consommation des jus de fruits emballés. Pour Ramadan, elle représente près de 25% des ventes annuelles», affirme Abdelmounim El Eulj, directeur

A TRAVERS LE MONDE o Canada o Etats-Unis o Europe 3/ Les LBO au Maroc o Sur le plan national o Capital Invest LBO : L’amont avant l’aval -3- Chaque année, plus de 300 entreprises changent de mains au travers d’une opération de leverage buy-out. Les LBO ont d'abord concerné les petites entreprises, puis se sont étendus par la suite à des affaires plus importantes. Aujourd'hui la taille des sociétés cibles ne semble plus connaître de barrière, et les plus grosses opérations peuvent

BREHAM Elise DELESALLE Geoffrey GEY Raphaëlle POGGI Emilien Les impacts des normes IAS sur le contrôle de gestion Mémoire dirigé par Olivier de La Villarmois 3ème année, option Contrôle de Gestion et Systèmes d’Information Année 2004 Les impacts des normes IAS sur le contrôle de gestion. Nous tenons tout d’abord à remercier Monsieur Olivier de La Villarmois, Maître de Conférence à l’IAE de Lille, qui a suivi notre mémoire de fin d’études. Messieurs Alexandre Carlu, Consultant

le moins qu’on puisse dire est qu’elle s’en est sortie indemne. Dans l’état actuel des choses, une entreprise doit faire face à un environnement de plus en plus instable et une gestion des plus complexes. La finance d’entreprise est le secteur de la finance qui s'intéresse aux décisions et opérations financières, outils financiers et équilibres financiers des entreprises. En effet, les entreprises se doivent de s’assurer de disposer des outils nécessaires à leur développement et leur bon fonctionnement

1 QU’EST-CE QU'UNE ENTREPRISE PERFORMANTE ? - -2 Les notions associées ! Etre ‘’Performant’’, cela veut–t–il dire être: Rentable ? Profitable ? Compétitif ? Productif ? Efficace ? Efficient ? Pertinent ? Compétent ? Innovant ? Fiable ? Leader ? Etc. - -3 ‘’Performance’’ : Terme générique, mot-éponge ou mot-valise • Le terme recouvre des notions dont le sens est très largement contextuel et autorise des interprétations nombreuses ; • Il existe une grande diversité d’indicateurs

d’exploitation du fait que les plus-values de cession, les pertes sur actifs, les restructurations et autres ont un impact sur notre résultat d’exploitation et notre trésorerie. Ainsi, le Groupe présente aussi, dans le compte de résultat consolidé, le résultat d’exploitation qui comprend l’ensemble des éléments ayant un impact sur le résultat opérationnel du Groupe et sur sa trésorerie. LAFARGE | RAPPORT D’ACTIVITE AU 30 SEPTEMBRE 2010 | PAGE 2 RAPPORT D'ACTIVITE DU TROISIEME TRIMESTRE 1

... 27 L’élargissement de l’analyse classique ........................................................................ 29 L’analyse dynamique ............................................................................................... 30 Une entreprise évaluée sur d’autres critères que les finances .................................. 37 Conclusion ................................................................................................................................ 42 Annexes .....

actifs non courants | Dettes Financières | Stocks | Provisions pour retraite et avantages du personnel | Créances clients | Impôts différés passif | Autres créances | Autres provisions et passifs non courant | Disponibilités et équivalents de trésorerie | Total des dettes non courantes | Créances d’impôts courants | Partie court termes des dettes financières | Total des actifs courants | Partie court terme des autres passifs | | Dettes fournisseurs | | Dettes impôts courants | | Autres

............................................................................................. 15 Prévision de Résultat...............................................................................................................16 Prévision de Trésorerie........................................................................................................... 17 Bilan Prévisionnel....................................................................................................................