La Mourabaha

les contrats de prêt sont illicites. Pour éviter l’intérêt et donc rester dans la légalité, les banques islamiques et leurs filiales ont mis des mécanismes juridico –financiers en place. Ceux-ci sont fondés sur la moudaraba, la mousharaka, la mourabaha, et l’ijara. La moudaraba permet à un promoteur de mener un projet grâce à des fonds avancés par des apporteurs de capitaux dont la clé de répartition des gains et des pertes est fixée dans le contrat. Les apporteurs de capitaux supportent entièrement

prudentielles et une tradition de banques conventionnelles à l'occidentale. Le feu vert donné par la banque centrale Marocaine (Banque Al-Maghreb) aux établissements de crédit pour présenter au public les trois produits Ijara, Moucharaka et Mourabaha, est intervenu le 13 Septembre 2007. Quant à la commercialisation de ces produits, entrée en vigueur à compter du 1er Octobre 2007, elle n’est pas faite sous le nom« produits islamiques » mais sous l’appellation « produits alternatifs » avec la mention

Dossier Documentaire LA FINANCE ISLAMIQUE LA FINANCE ISLAMIQUE Plan du travail SOMMAIRE Les instruments de la banque islamique……………………….……9 Istisna’a……………………………………………………………..…….10 Mourabaha………………………………………………………………...11 djar ouLeasing.……………………………………………………………12 Salam………….…………………………………………………………..14 Moucharaka…………………………………………………………….....16 Dpt. Centre de Documentation Dossier Documentaire Finance Islamique : les détails des solutions au Maroc…………19 Finance islamique : Entre piété

islamique.  Le fonctionnement de cette dernière s’articule donc  autour des différentes techniques de crédit ! ! Ø Quelque mode de financement : LA MOURABAHA La Mourabaha est un contrat de vente au prix de revient majoré d'une marge bénéficiaire connue et convenue entre l'acheteur et le vendeur (AL Bay'ou bi ribhin ma'loum). La Mourabaha peut revêtir deux aspects :       Transaction directe entre un vendeur et un acheteur. Transaction tripartite entre un acheteur final (ou donneur d'ordre

en moyenne durant les 10 dernières années Total des actifs gérés : $800 Milliards de dollars Introduction de produits islamiques (dit alternatifs) par les banques marocaines en 2008 en direction des particuliers Produits restreints : Ijara, Mourabaha et Moucharaka uniquement Contraintes en matière de communication (interdiction d’utiliser l’adjectif islamique) Réglementation restrictive : Aucun établissement spécialisé dans ce genre de produits, restriction sur la communication… Offre inexistante

islamiques des banques conventionnelles ont développé des mécanismes juridico-financiers pour contourner l'interdiction du prêt à intérêt (hiyal) et rémunérer l'apporteur de capitaux. Ces derniers se fondent sur des concepts nommés moudaraba, mousharaka, mourabaha, ijara. La moudaraba permet à un promoteur de mener un projet grâce à des fonds avancés par des apporteurs de capitaux dont la clé de répartition des gains et des pertes est fixée dans le contrat. Les apporteurs de capitaux supportent entièrement

justifie soit par sa qualité de copropriétaire, aux résultats du projet financé (pertes ou profits) dans le cas d'une Moudharaba ou Moucharaka, soit par la prestation de commercialisation ou location des biens préalablement acquis par elle, d'une Mourabaha ou Ijara (leasing / location-vente) ou d'un Salam, soit, enfin par la fabrication / construction de biens meubles et immeubles par ses soins et par des tiers, dans le cas d'un Istisna'a. Les institutions financières islamiques ont une double

[modifier] Pour rester dans la légalité islamique, les banques islamiques et les filiales islamiques des banques conventionnelles ont développé des mécanismes juridico-financiers. Ces derniers se fondent sur des concepts nommés moudaraba, mousharaka, mourabaha, ijara. La moudaraba permet à un promoteur de mener un projet grâce à des fonds avancés par des apporteurs de capitaux dont la clé de répartition des gains et des pertes est fixée dans le contrat. Les apporteurs de capitaux supportent entièrement

Financement, ciblant les particuliers et les professionnels souhaitant financer leurs projets d’acquisition de biens meubles ou immeubles par le biais de produits alternatifs ne faisant pas usage des intérêts bancaires classiques Véhicule juridique Mourabaha qui consiste en une opération d'achat revente à tempérament d'actifs réels et à valeur connue à l'avance Véhicule juridique Dar Assafaa est la première, et pour le moment la seule, Société de Financement du Maroc qui est dédiée exclusivement

unique de Risques de Contrepartie liés aux modes 2.7.2 5 9 11 12 15 17 21 21 22 24 25 27 27 29 31 33 33 34 35 35 35 38 39 41 43 43 44 45 47 49 52 53 55 55 58 60 de financement islamiques 2.7.2.1 Financement Mourabaha 2.7.2.2 Financement Salam 2.7.2.3 Financement istisnaâ 2.7.2.4 Financement Moucharaka-Moudharaba (M-M) III- Gestion des Risques : Etude sur les Institutions Financières Islamiques Introduction 3.1 Perceptions du risque 3.2 Risques majeurs