Flux de trésorerie

Optimiser durablement votre trésorerie - Savoir bâtir des prévisions de trésorerie - Mettre en place une relation équilibrée et gagnante avec votre banque Le(s) formateur(s) Bernard TESSIER Consultant - Alti'Gestion Programme de la formation Jour 1 de la formation : La gestion de la trésorerie : une nouvelle priorité pour les entreprises - Situer la place de la trésorerie dans l'entreprise  - Comment le climat économique peut-il influencer la trésorerie ?  - Quelles sont les causes

différents résultats sont résumés dans le tableau ci-dessous : * Effectuons les calculs préalables I – Calculons les principaux flux liés au projet sur financement fonds propres A – Flux d’Investissement (F.I) Prix d’acquisition du matériel : 2.400.000 HT B – Flux de Trésorerie d’Exploitation (FTE) C – Flux Résiduel (FR) D – Synthèse des Flux II – Evaluation de la rentabilité économique du projet à partir de la VAN, Indice de Profitabilité (IP) et le Taux Interne de Rentabilité

Jeu complet des états financiers Un jeu complet d’états financiers comprend : 1) Un état de la situation financière ; 2) Un état de la performance financière ; 3) Un état des variations de l’actif net/situation nette7 ; 4) Un tableau des flux de trésorerie ; 5) En cas de publication d’un budget approuvé, une comparaison des montants budgétés et des montants réels ; sous la forme d’un état financier complémentaire distinct ou bien d’une colonne « budget » dans les EF. NB8 : la présentation de

Bilan ............................................................................................................. 9 Le Compte de Résultat ....................................................................................... 10 Le Tableau de Flux de Trésorerie ......................................................................... 11 L'examen du Portefeuille .................................................................................... 12 Présentation des Etats Financiers ................

Tableau de flux de trésorerie 250-1 Tableau flux trésorerie : objectifs et avantages 1 à 5 131-3 Trésorerie et équivalents de trésorerie : définition 6 250-4 Tableau flux trésorerie : définition des disponibilités (liquidités et quasi-liquidités) 6,9 250-2 Tableau flux trésorerie : présentation par origine des entrées et des sorties 10 à 17 250-3 Tableau flux trésorerie : méthode directe ou indirecte, description 18 à 20 250-5 Tableau flux trésorerie : possibilité

Elle favorise aussi une meilleure compréhension des événements – ex.: Pourquoi les bénéfices diminuent? Les États Financiers sont composés de trois parties : o État des Résultats o Bilan o État des Flux de Trésorerie 1) État des résultats o Sommaire de la profitabilité de la compagnie sur une période de temps o Somme des revenus et des coûts o Quatre grandes classes de coûts: - des biens vendus

LECTURE LES ETATS FINANCIERS SCF Préparé par M. BACHSAISS C.A.C/Expert comptable décembre 2012 S O M M A I R E I. INTRODUCTION II. LES ETATS FINANCIERS 1. BILAN, 2. UN COMPTE DE RESULTAT, 3. UN TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE, 4. UN TABLEAU DE VARIATION DES CAPITAUX PROPRES, 5. UNE ANNEXE III. MODELES DES ETATS FINANCIERS IV. MODELES DE TABLEAUX POUVANT FIGURER DANS L’ANNEXE  I. INTRODUCTION Toute entité entrant dans le champ

CAF = (Résultat net + Dotations* - Reprises** - Produits de cession d’immob + Valeur net d’amortissements des immob cédées) * A l’exclusion des dotations relatives aux Actifs et Passifs circulants et à la Trésorerie ** Sauf les reprises relatives aux actifs et passifs circulants et à la Trésorerie. B) Le concept d autofinancement: a) Définition: « L’autofinancement est un indicateur du potentiel de financement interne dont peut disposer l’entreprise, c’est donc un moyen de financement dégagé par l’entreprise

nouveaux (pour la France, les obligations à taux variables, les obligations à bons de souscription, les obligations subordonnées à durée indéterminée, les titres participatifs, les certificats d'investissement, les certificats de dépôt, les billets de trésorerie, les bons à moyen terme négociables, etc.), des produits de gestion collective (OPCVM, SICAV, FCP), de plus en plus sophistiqués, permirent le développement des ressources financières de l'économie. L'instabilité grandissante des taux d'intérêt

d’expl. / Machines (Somme immo. Productif) RNC ou Dividendes / Capitaux Propres * Ratio de structure : Dettes MLT (Moyen Long Terme) / Capitaux Propres * Rappel : Le gâteau de la Performance Dividendes Gestion des problèmes de Trésorerie et de Financement MIEUX VIVRE VIVRE SURVIVRE * Critère de Solvabilité : Le premier critère de performance est celui de la Solvabilité : Capacité de l’entreprise à éviter un état de cessation des paiements. * FR 1 – BFR 1 = SNT 1 FR