Roulement

Procédures 15 3.5 Communication 17 Chapitre Quatre Analyse Comptable 20 4.1 Présentation des Bilans 20 4.2 Présentation des Comptes de Résultats 24 Chapitre Cinq Analyse Financière 27 5.1 Le Fonds de Roulement 27 5.2 Les Besoins en Fond de Roulement 28 5.3 La Trésorerie 30 5.4 Ratios de Structure 31 5.4.1.1 L’Actif 31 5.4.1.2 Le Passif 34 5.5 Ratios de Synthèse 36 5.5.1 Ratio de Financement à Long Terme 37 5.5.2 Ratio de trésorerie 37

mobilisation de créances ; Dans tous les cas, l’entreprise peut demander des crédits de trésorerie à court termes. Le crédit de fonctionnement, appelé aussi crédit d’exploitation ou de fonds de roulement, permet d’assurer la trésorerie courante de l’entreprise. Une insuffisance de fond de roulement peut être comblée par des crédits spécifiques. Ces crédits à court terme spécialisés sont prévus pour des besoins temporaires mais récurrents. Les crédits de trésorerie sont des procédés qui doivent

emplois longs. Le Passif Non Courant doit être supérieur à l’Actif Non Courant. * PNC – ANC = fonds de roulement (qui doit être toujours positif) qui sert à financer une partie de l’actif courant. * Actif Circulant – Passif Circulant = Besoin en Fond de Roulement * Trésorerie Actif – Trésorerie Actif = Trésorerie Nette * BFR (les fonds nécessaires) = Fonds de Roulement (les fonds en main) + Trésorerie Nette (les emprunts) On peut décrire l’entreprise à travers les (5) états

(Montants en DH) Frais d’établissement : Acquisition d’un local : Droit au bail : Aménagements : Matériel d’exploitation : Matériel informatique : Matériel roulant : Matériel, mobilier de bureau : Divers et imprévus : Besoins en fonds de roulement : 2- PLAN DE FINANCEMENT Autofinancement : Avance Etat : Crédit bancaire : 3- PLANNING DE REALISATION Date de commencement des travaux de construction ou d’aménagement : Date d’acquisition du matériel : Date de démarrage de l’activité :

crédits qui permettent de financer les besoins en fonds de roulement. La notion de fond de roulement renvoi à tous les besoins financiers qui précèdent le démarrage concret de l’activité. (Ou plutôt, avant qu’il y ai des ventes, et donc des bénéfices). Exemple : Payer les ouvriers avant d’avoir commencé à vendre. Les fonds de roulement sont donc ceux qui permettent de financer le cycle de production. Ce besoin en fonds de roulement doit donc être identifié, afin d’éventuellement faire l’objet

TOTAL DES EMPLOIS TOTAL DES RESSOURCES Solde créditeur : variation du Fonds de Roulement Net Global : Ressource nette Solde débiteur : variation du Fonds de Roulement Net Global : Emploi net © COMPTALIA - Reproduction interdite 2/7 D.C.G – UE 6 – Finance d’entreprise Module 3 - Chapitre 1 Cas Jogueri Enoncé ANNEXE 2 - Tableau de financement (deuxième partie) Variation du Fonds de Roulement Net Global Besoins 1 Exercice Dégagements 2 Solde 2-1 Variation "exploitation"

Contrôlez la santé financière de votre entreprise La santé financière d’une entreprise est généralement mesurée par son expert comptable ou à défaut par un conseiller en entreprise. Ce dernier détermine alors le FRNG (fonds de roulement net global) et le BRF (besoin en fond de roulement). * • Si le FRNG > au BFR, il y a un excédent de ressources et la trésorerie est positive. Cependant, vous pouvez encore améliorer la gestion de votre trésorerie en modifiant les modes de financement de certaines dépenses

l'EMU, les ingénieurs envisage de remplacer les soufflets souples actuellement utilisés pour les articulations par des systèmes de coques rigides, les mouvements de l'astronaute étant facilités par des articulations sur roulement à billes. Elle dispose ainsi d'anneaux sur roulement à billes au milieu du torse et des articulations supérieures des membres qui facilitent leur rotation lorsque la pressurisation est élevée. Bien que leur apparence rappelle les modèles semi-rigides du passé, pour venter

passif qui a la même durée de vie. Tous les investissements à long terme sont des investissements stables, il faut les financer avec des ressources stables. Le fonds de roulements est la différence entre les ressources stables et les emplois stables. Ce qui reste quand on a payé les investissements. Le besoin en fonds de roulement : différence entre actifs circulants et passifs circulants. Le compte de résultat  Permet de voir pendant une période de savoir qu’elles ont été les charges et les

besoins financiers du projet (imo corp, imo incorp,imo financiere stock de depart,besoin de tresorie (fond de roulement)). il faut que les ressources soient equilibrées avec les besoins . Etablire le plan de financement sur 3 ans afin d'anticiper la monté en puissance de l'activité Ps: Il est important mais encore difficile à ce stade de définir précisément le besoin en fond de roulement notamment dans le contexte de la création d'entreprise ( vu que l'entreprise n'a pas commencer à fonctioner)