Roulement

2- Le dépouillement du Compte de Produits et Charges 39 3- Le dépouillement de l’Etat des Soldes de Gestion 39 SECTION 2 : DETERMINATION ET ANALYSE DES PRINCIPAUX INDICATEURS FINANCIERS 40 1- Le fonds de roulement (FDR) 40 2- Le besoin en fonds de roulement 43 3- La trésorerie 45 4- La capacité d’autofinancement et l’autofinancement 46 5- Les ratios 48 SECTION 3 : LE DIAGNOSTIC FINANCIER GLOBAL 53 1-Le diagnostic allégé 54 2-Le diagnostic approfondi

BILAN FONCTIONNEL : APPROFONDISEMENT • Objectif(s) : o Approfondir l'analyse du bilan fonctionnel : retraitements du bilan comptable. • Pré-requis : o Principes d'analyse du bilan fonctionnel : Fonds de Roulement Net Global (F.R.N.G.) ; Besoin en Fonds de Roulement (B.F.R.) ; Trésorerie nette (T.N.). • Modalités : o o o Recensement de l'ensemble des retraitements du bilan comptable ; Synthèse ; Applications. TABLE DES MATIERES Chapitre 1. PRINCIPES ET OBJECTIFS. ....

financement (fonds propres, dettes à moyen et long terme, dettes financières à court terme), et au disponible. Ce regroupement diffère de ceux présentés ailleurs afin de faire apparaitre la distinction entre besoin en fonds de roulement, trésorerie nette et fonds de roulement net qui constitue l'une des clefs de l'analyse moderne de la structure financière des entreprises. Les actifs fixes regroupent l'ensemble des frais d'établissement, immobilisations incorporelles, corporelles et financières

capacité d’autofinancement La CAF représente le flux de trésorerie dégagé par l’entreprise sur l’exercice. Cette CAF doit permettre de rembourser le capital des emprunts, de payer les investissements autofinancés, de financer le besoin en fonds de roulement (BFR), c’est-à-dire l’argent nécessaire au fonctionnement de l’entreprise, et de rémunérer les propriétaires de l’entreprise, les actionnaires ou l’entrepreneur individuel. CAPACITÉ D’AUTOFINANCEMENT = Résultat net + Dotations aux amortissements

 SOMMAIRE INTRODUCTION : 1 Le Fonds de roulement (FR) 2 Le Fonds De Roulement Financier : 2 Le Fonds De Roulement Net Global (FRNG) : 2 Schémas du fond de roulement : 3 Le Besoin en Fonds de roulement (BFR) : 4 Notion de BFR : 4 Comment calculer son BFR ? : 5 LA LIAISON ENTRE TRESORERIE, FOND DE ROULEMENT ET BESOIN EN FOND DE ROULEMENT : 7 CAS D’APPLICATION : 11 CONCLUSION : 15 INTRODUCTION : La trésorerie d’une entreprise est un élément essentiel, c’est même pour beaucoup de dirigeant le nerf

I. Le cycle dexploitation et le besoin en fonds de roulement dexploitation A. Le cycle dexploitation On appelle cycle la rptition rgulire doprations pendant une priode donne. La priode de rfrence est lanne comptable ( ou _______________________), qui peut tre diffrente de lanne _____________________.. . 1. Pour une opration commerciale Le cycle dexploitation dune unit commerciale consiste acheter des marchandises et des services divers des fournisseurs externes (fournisseurs de marchandises

ceci fausserait une partie de l’analyse. Pour faire notre analyse nous allons procéder en 3 étapes : tout d’abord nous étudierons le fonds de roulement, puis le besoin en fonds de roulement et enfin dans une dernière partie nous verrons la trésorerie nette. (Bilan fonctionnel en Annexe 1) Analyse du FR Le fonds de roulement se calcule de la manière suivante : Capitaux propres + Dettes financières - Actif Immobilisé |2005 |2006

fonds de roulement), et d’autre part entre les actifs circulants et les dettes circulantes (lié à la notion de besoin en fonds de roulement). – Ainsi l’équilibre financier est analysé à partir de trois indicateurs principaux de gestion : le fondement de roulement net global, le besoin en fonds de roulement et la trésorerie nette. 2.2- Le fonds de roulement net global (FRNG) • D’après l’analyse fonctionnelle, les ressources durables doivent couvrir les emplois stables. • Le fonds de roulement net

repris pour des valeurs différentes, nulles supérieures ou inférieures. Ainsi, chaque fonction (Investissements, exploitation, financement) pourra être appréhendée à la fois par ses composantes actives et passives, et son solde. 1 LE FONDS DE ROULEMENT NET GLOBAL DESCRIPTION Ce solde est un indicateur de la structure financière de l’entreprise. Il comprend tous les postes d’actif et de passif ayant une durée de vie supérieure à un an. Il reprendra dans sa composante Passif, l’intégralité des ressources

00% 1 – Le fonds de roulement net global Le fonds de roulement net global représente l’excédent des ressources stables sur les emplois stables. Emplois stables 163 600 Ressources stables 169 730 Fonds de roulement net global = Ressources stables – Emplois stables FRNG = 169 730-163 600 = 6 130 FRNG 6 130 Le fonds de roulement net global va permettre de financer une partie de l’actif circulant. 2 – Le besoin en fonds de roulement Le besoin en fonds de roulement représente le surplus